一、法律法規(guī)及文件規(guī)定

(一)《證券法》第一百二十二條、第一百六十九條、第一百九十七條;

(二)《證券、期貨投資咨詢管理暫行辦法》(證委發(fā)〔1997〕96號)第二條、第三條、第十二條;

(三)《國務(wù)院辦公廳關(guān)于嚴厲打擊非法發(fā)行股票和非法經(jīng)營證券業(yè)務(wù)有關(guān)問題的通知》(國辦發(fā)〔2006〕99號);

(四)《證券投資顧問業(yè)務(wù)暫行規(guī)定》(證監(jiān)會公告〔2010〕27號);

(五)《發(fā)布證券研究報告暫行規(guī)定》(證監(jiān)會公告〔2010〕28號);

(六)《關(guān)于加強對利用“薦股軟件”從事證券投資咨詢業(yè)務(wù)監(jiān)管的暫行規(guī)定》(證監(jiān)會公告〔2012〕40號);

(七)《關(guān)于做好整治利用網(wǎng)絡(luò)等媒體開展非法證券活動有關(guān)工作的通知》(證監(jiān)辦發(fā)〔2009〕26號)。

二、非法證券投資咨詢活動常見特征

根據(jù)上述法律法規(guī)及文件相關(guān)規(guī)定，證券投資咨詢業(yè)務(wù)屬于特許經(jīng)營，未經(jīng)證監(jiān)會批準，任何機構(gòu)和個人不得從事該業(yè)務(wù)。非法證券投資咨詢的常見特征是，無資格機構(gòu)和個人向投資者或客戶提供證券投資分析、預(yù)測或建議等直接或間接有償咨詢服務(wù)的活動。同時符合下列3個條件的，可能涉嫌非法證券投資咨詢：

(一)行為主體不具備證券投資咨詢資格。具體包括：

1.未取得證監(jiān)會批準的證券投資咨詢業(yè)務(wù)許可的機構(gòu);

2.未取得證券投資咨詢從業(yè)資格，或取得證券投資咨詢從業(yè)資格但未在證券投資咨詢機構(gòu)執(zhí)業(yè)的個人。

(二)向投資者或客戶提供涉及證券及證券相關(guān)產(chǎn)品的投資建議服務(wù)，輔助客戶作出投資決策。投資建議服務(wù)內(nèi)容包括投資的品種選擇、投資組合以及理財規(guī)劃建議等。

(三)直接或間接獲取經(jīng)濟利益。