證券從業資格考試《金融市場基礎知識》第八章內容 金融風險管理，共兩個個小 節內容。包括風險概述和風險管理。
主要掌握中國國家標準對風險的定義;風險的構成要素;金融風險的分類;風險管理 的概念等。
【第八章習題及答案】
1、馬科維茨的資產組合管理理論認為，只要兩種資產收益率的相關系數不為(??) ，分散投資于兩種資產就具有降低風險的作用。
A.1
B.2
C.3
D.4
參考答案：A
參考解析：馬科維茨的資產組合管理理論認為，只要兩種資產收益率的相關系數不 為1，分散投資于兩種資產就具有降低風險的作用。
2、按照驅動因素劃分，金融風險不包括( )。
A.經濟風險
B.市場風險
C.信用風險
D.流動性風險
參考答案：A
參考解析：按照驅動因素，可將金融風險分為市場風險、信用風險、操作風險、流 動性風險等類型。
3、根據中國國家標準《風險管理——術語》中關于風險的定義，說法正確的是( )。
A.可以是負面的，不可以是正面的
B.可以是正面的，也可以是負面的
C.正面的和負面的都不可以
D.可以是正確的，不可以是負面的
參考答案：B
參考解析：現行國際標準化組織文件(IS031000)和中國國家標準《風險管理——術 語》所采用的風險定義基本一致，均為“不確定性對目標的影響”。(影響是指偏離預 期，可以是正面的和/或負面的。
4、通過分散化投資組合在一定程度上可以規避的風險是( )
A.非系統性風險
B.系統性風險
C.純粹風險
D.投機風險
參考答案：A
參考解析：非系統性金融風險(Non.systematic Risk)是指可以通過分散投資組合 在一定程度上能夠規避的風險。
5、信用風險是()的主要風險。
A.債券
B.股票
C.衍生證券
D.基金
參考答案：A
參考解析：考點：考查信用風險的相關內容。債券、優先股、普通股都可能有信用 風險，但程度有所不同。債券的信用風險就是債券不能到期還本付息的風險。信用風 險是債券的主要風險，因為債券是需要按時還本付息的。
6、金融風險的特點包括( ).I.確定性;II.周期性;III.可管理性;IV.擴散性
A.I、II、III
B.I、II、IV
C.I、III、IV
D.II、III、IV
參考答案：D
參考解析：金融風險具有不確定性。
7、下列表現形式屬于操作風險的有( )。
Ⅰ.內部欺詐Ⅱ.系統失靈
Ⅲ.實物資產損壞Ⅳ.業務中斷
A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
參考答案：C
參考解析：操作風險分為七種表現形式：內部欺詐，外部欺詐，聘用員工做法和工 作場所安全性，客戶、產品及業務做法，實物資產損壞，業務中斷和系統失靈，交割 及流程管理。
8、( )是人們為減少風險暴露進行效益和成本權衡而采取的行動。
A.風險轉移
B.風險對沖
C.風險規避
D.風險分散
參考答案：A
參考解析：風險轉移是人們為減少風險暴露進行效益和成本權衡而采取的行動。
9、風險對沖是管理( )非常有效的辦法。
Ⅰ.利率風險Ⅱ.匯率風險
Ⅲ.股票風險Ⅳ.商品風險
A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
參考答案：C
參考解析：風險對沖是管理利率風險、匯率風險、股票風險和商品風險非常有效的 辦法。
10、
風險轉移的方法有( )。
Ⅰ.保險Ⅱ.風險分散化
Ⅲ.套期保值Ⅳ.風險沖銷
A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
參考答案：B
參考解析：風險轉移有三種基本方法：保險、風險分散化和套期保值。
