一、思維導圖

二、學習筆記

1、國債的發行與承銷

國債的發行方式

記賬式國債和憑證式國債的承銷程序

記賬式國債：招標發行→分銷（場內掛牌分銷/場外分銷）

憑證式國債：具備憑證式國債承銷團資格的機構承銷→網點發售（發行期限1個月，各經辦單位對在發行期內已繳款但未售完及購買者提前兌取的憑證式國債，仍可在原額度內繼續發售，繼續發售的憑證式國債仍按面值售出。）

銷售價格：行政分配和承購包銷的發行方式下，按規定以面值出售；公開招標方式下，允許承銷商在發行期內自定銷售價格。

影響因素：市場利率、承銷商承銷國債的中標成本、流通市場中可比國債的收益率水平、國債承銷的手續費收入、承銷商所期望的資金回收速度、其他國債分銷過程中的成本。

2、我國金融債券的發行條件、登記、托管與兌付的有關規定

3、我國企業債券和公司債券發行的基本條件、募集資金投向和不得再次發行的情形

“發行的基本條件”及“不得再次發行的情形”內容較多，不在這里一一例舉，建議最好是對照教材熟悉內容，對數字性內容要敏感。

企業債券的資金投向：用于企業生產經營，不得用于與生產經營無關的風險性投資。

公司債券的資金投向：公開發行的，用于核準用途，不得用于彌補虧損和非生產性支出；非公開發行公司債券，募集資金應當用于約定的用途。

4、中小非金融企業集合票據的特點、發行規模要求、償債保障措施、評級要求、投資者保護機制