2017年基金從業資格11月全國統考11月25日-26日舉行，考前一周來練習《私募股權投資基金基礎知識》以往的真題吧！基金從業VIP題庫考前已開放＞＞
1、（ ）的成立，標志著創業投資在美國發展成為專門行業。
A.美國研究與發展公司
B.美國小企業管理局
C.小企業投資公司計劃
D.美國創業投資協會
答案：D
解析：美國創業投資協會的成立，標志著創業投資在美國發展成為專門行業;1946年成立的美國研究與發展公司(ARD)，被公認為全球第一家以公司形式運作的創業投資基金;1953年，美國小企業管理局(SBA)成立，該機構直接向美國國會報告，專司促進小企業發展職責;1958年，美國小企業管理局設立“小企業投資公司計劃”(SBIC)，以低息貸款和融資擔保的形式鼓勵成立小企業投資公司，通過小企業投資公司增加對小企業的股權投資。
2、下列關于股權投資基金募集行為的表述中，錯誤的是( )。
A.基金的推介屬于募集行為
B.基金的贖回(退出)活動不屬于募集行為
C.基金份額(權益)的發售屬于募集行為
D.基金份額(權益)的認/申購(認繳)屬于募集行為
答案：B
解析：股權投資基金的募集，是指股權投資基金管理人或者受其委托的募集服務機構向投資者募集資金用于設立股權投資基金的行為。具體包括推介基金、發售基金份額辦理、投資者認/申購(認繳)、份額登記、贖回(退出)等活動。
3、在完成基金風險提示后，募集機構應當要求投資者提供必要的資產證明文件或收入證明。這屬于股權投資基金募集流程中的( )步驟。
A.特定對象的確定
B.投資者適當性匹配
C.基金風險揭示
D.合格投資者確認
答案：D
解析：合格投資者確認：在完成基金風險揭示后，募集機構應當要求投資者提供必要的資產證明文件或收入證明。募集機構應當合理審慎地審查投資者是否符合基金合格投資者標準，依法履行反洗錢義務，并確保單只基金的投資者人數累計不得超過法律規定的特定數量。
投資者適當性匹配：募集機構應當自行或者委托第三方機構對私募基金進行風險評級，建立科學有效的私募基金風險評級標準和方法。募集機構應當根據私募基金的風險類型和評級結果，向投資者推介與其風險識別能力和風險承擔能力相匹配的私募基金。
基金風險揭示：在投資者簽署基金合同之前，募集機構應當向投資者說明有關法律法規，說明投資冷靜期、回訪確認等程序性安排以及投資者的相關權利，重點揭示基金風險，并與投資者簽署風險揭示書。
合格投資者確認：在完成基金風險揭示后，募集機構應當要求投資者提供必要的資產證明文件或收入證明。募集機構應當合理審慎地審查投資者是否符合基金合格投資者標準，依法履行反洗錢義務，并確保單只基金的投資者人數累計不得超過法律規定的特定數量。
4、股權投資基金對于目標企業的估值存在不確定性，為了應對估值風險，有時會在投資協議中約定( )。
A.估值條款
B.估值調整條款
C.保護性條款
D.保密條款
答案：B
解析：股權投資基金對于目標企業的估值主要依據企業現時的經營業績以及對未來經營業績的預測，因此這種估值存在一定的不確定性，為了應對估值風險，股權投資基金有時會在投資協議中約定估值調整條款。
5、股權投資基金運行期間，信息披露義務人應當及時進行的定期信息披露包括（ ）。
Ⅰ.月度信息披露
Ⅱ.季度信息披露
Ⅲ.年度信息披露
A.Ⅰ、Ⅱ
B.Ⅱ、Ⅲ
C.Ⅰ、Ⅲ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
答案：B
解析：股權投資基金運行期間，信息披露義務人應當及時進行日常經營信息的定期信息披露和重大事項的即時披露。定期信息披露包括季度信息披露、年度信息披露。
6、股權投資基金托管機構要履行的職責不包括( )。
A.安全保管財產
B.辦理銀行賬戶
C.復核審查資產凈值
D.開展投資監督
答案：B
解析：股權投資基金托管，是指有依法設立并取得基金托管資格的商業銀行或者其他金融機構擔任托管人，按照法律法規的規定及基金合同的約定，對基金履行安全保管財產、辦理清算交割、復核審查資產凈值、開展投資監督、召開基金份額持有人大會等職責的行為。
7、關于管理人內部控制的原則，說法錯誤的是（ ）。
A.全面性原則：內部控制應當覆蓋包括各項業務、各個部門和各級人員，并涵蓋資金募集、 投資研究、投資運作、運營保障和信息披露等主要環節
B. 獨立性原則：組織結構應當權責分明、相互制約
C.執行有效原則：通過科學的內控手段和方法，建立合理的內控程序，維護內控制度的有效執行
D.成本效益原則：以合理的成本控制達到最佳的內部控制效果，內部控制與股權投資基金管理人的管理規模和員工人數等方面相匹配，契合自身實際情況
答案：B
解析：管理人內部控制的原則主要包括：
(1)全面性原則。內部控制應當覆蓋包括各項業務、各個部門和各級人員，并涵蓋資金募集、投資研究、投資運作、運營保障和信息披露等主要環節。
(2)相互制約原則。組織結構應當權責分明、相互制約。
(3)執行有效原則。通過科學的內控手段和方法，建立合理的內控程序，維護內控制度的有效執行。
(4)獨立性原則。各部門和崗位職責應當保持相對獨立，基金財產、管理人固有財產、其他財產的運作應當分離。
(5)成本效益原則。以合理的成本控制達到最佳的內部控制效果，內部控制與股權投資基金管理人的管理規模和員工人數等方面相匹配，契合自身實際情況。
(6)適時性原則。股權投資基金管理人應當定期評價內部控制的有效性，并隨著有關法律法規的調整和經營戰略、方針、理念等內外部環境的變化同步適時修改或完善。
8、創業投資企業采取股權投資方式投資于未上市的中小高新技術企業2年以上的，可以按照其投資額的( )在股權持有滿2年的當年，抵扣該創業投資企業的應納稅所得額。當年不足抵扣的，可以在以后納稅年度結轉抵扣。
A.30%
B.40%
C.50%
D.70%
答案：D
解析：《企業所得稅法實施條例》第九十七條規定，創業投資企業采取股權投資方式投資于未上市的中小高新技術企業2年以上的，可以按照其投資額的70%在股權持有滿2年的當年，抵扣該創業投資企業的應納稅所得額。當年不足抵扣的，可以在以后納稅年度結轉抵扣。
9、《私募投資基金管理人登記和基金備案辦法(試行)》自（ ）年2月7日起施行。
A.2013
B.2014
C.2015
D.2016
答案：B
解析：《私募投資基金管理人登記和基金備案辦法(試行)》自2014年2月7日起施行。
10、關于私募投資基金的投資者評估，說法錯誤的有（ ）。
A.募集機構3年后再次向投資者推介私募基金時，需重新進行投資者風險評估
B.同一私募基金產品的投資者持有期間超過3年的，無需再次進行投資者風險評估
C.投資者風險承擔能力發生重大變化時，可主動申請對自身風險承擔能力進行重新評估
D.投資私募投資基金，投資者應對自身風險承擔能力在3年內不發生重大變化做出書面保證
答案：D
解析：《私募投資基金募集行為管理辦法》第十八條規定，投資者的評估結果有效期最長不得超過3年。募集機構逾期再次向投資者推介私募基金時，需重新進行投資者風險評估。同一私募基金產品的投資者持有期間超過3年的，無需再次進行投資者風險評估。投資者風險承擔能力發生重大變化時，可主動申請對自身風險承擔能力進行重新評估。
