1.某機構擬出資募集成立一只用于投資互聯網行業的股權投資基金，下述哪個機構同時滿足成為該基金募集機構的要求( )。
A.取得基金銷售業務資格的中國證券投資基金業協會會員乙基金銷售公司
B.甲保險公司
C.丙商業銀行
D.在中國證券投資基金業協會登記為基金管理人的丁投資管理有限公司
2.股權投資基金在運作過程中會進行項目開發與初審、立項、簽署投資備忘錄、盡職調查、投資決策、簽訂投資協議、投資交割等活動，上述活動屬于( )階段。
A.投資后管理
B.項目退出
C.募集與設立
D.投資
3.在控制活動方面，基金公司應當建立完善的( )。
A.資產分離制度
B.崗位分離制度
C.重要業務部門和崗位的物理隔離
D.以上都正確
4.在股權投資基金運行期間，管理人與投資者互動的重點包括( )。
Ⅰ.基金管理人發布定期報告
Ⅱ.基金管理人開展投資者教育
Ⅲ.幫助投資者對基金管理人進行充分調研
Ⅳ.基金管理人反饋投資者的需求
A.Ⅰ、Ⅲ
B.Ⅰ、Ⅳ
C.Ⅱ、Ⅳ
D.Ⅱ、Ⅲ
5.基金業協會會長辦公會由( )組成。
Ⅰ.會長
Ⅱ.專職副會長
Ⅲ.兼職副會長
Ⅳ.秘書長
Ⅴ. 副 秘 書 長
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ、Ⅴ
C.Ⅰ 、 Ⅱ 、 Ⅲ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
6.某企業注冊資本為 100 萬元，經與某股權投資基金協商，約定投資前估值約800 萬元，由該基金以溢價增資的方式，向公司投資人民幣 200 萬元，取得增資完成后公司 20%的股權，那么該款項中，( )萬元將計入注冊資本部分。
A.25
B.200
C.20
D.100
7.根據私募投資基金管理人內部控制指引，私募基金管理人應具備至少兩名( )。
A.高級管理人員
B.負責內部控制的高級管理人員
C.負責合規風險的高級管理人員
D.負責信息披露的高級管理人員
8.股權投資基金投資后管理的增值服務不包括( )。
A.協助建立規范的財務管理體系
B.協助進行后續再融資工作
C.協助完善規范的公司治理架構
D.跟蹤投資協議條款履行情況
9.股權投資基金在投資后階段信息獲取的主要渠道，以下表述錯誤的是( )。
A.參與被投資企業股東大會、董事會、監事會
B.采取電話或企業實地考察等方式與被投資企業進行接觸
C.關注被投資企業經營狀況
D.為投資企業提供增值服務
10.依法對股權投資基金業開展行業自律，協調行業關系，提供行業服務，促進行業發展的機構是( )。
A.中國證券業協會
B.中國證券投資基金業協會
C.中國證監會及其派出機構
D.中國證監會
11.豁免國有股轉持要將相關資料向社會進行公示，公示期不少于( )個工作日。
A.45
B.30
C.10
D.20
12.股權投資協議的競業禁止條款通常約定，被投資企業的( )不得兼職與本公司業務有競爭的職位，這段時間內不得加入與本公司有競爭關系的公司。
A.供應商
B.董事或其他高管
C.所有投資者
D.基層員工
13.目前全國中小企業股份轉讓系統掛牌股票的轉讓方式包括( )。
Ⅰ.做市轉讓
Ⅱ.協議轉讓
Ⅲ.競價轉讓
A.Ⅰ 、 Ⅲ
B.Ⅰ 、 Ⅱ
C.Ⅱ、Ⅲ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
14.基金的投資范圍、投資策略和投資限制由( )確定。
A.基金管理人
B.基金投資者
C.基金合同
D.基金管理人和基金投資者
15.關于股權投資基金業績評價方法，以下說法正確的是( )。
Ⅰ.總收益倍數(TVPI)反映了投資人的賬面回報水平
Ⅱ.已分配收益倍數(DPI)反映了投資基金的時間價值
Ⅲ.只要基金還在運營中，基金業績評價指標的計算結果通常也會處于變化中
Ⅳ.內部收益率(IRR)體現了投資人現金的回收情況
A.Ⅱ、Ⅲ
B.Ⅰ、Ⅲ
C.Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ
16.股權投資基金在清算時所涉及的如下程序順序正確的是( )。
Ⅰ.對基金資產進行評估和變現
Ⅱ.清算小組統一接管基金資產
Ⅲ.清繳所欠稅款
Ⅳ.清理債權債務
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B.Ⅰ、Ⅲ、Ⅱ、Ⅳ
C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅰ、Ⅳ
D.Ⅱ、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
17.某機構投資者 A 投資了某股權投資基金，委托了基金公司 B 對該股權投資基金進行管理，并將基金財產托管給商業銀行 C，以下( )不是基金公司 B 的職責。
A.對被投資企業進行投資后管理
B.積極參與制定被投資企業發展戰略
C.定期或者不定期向基金投資者披露基金經營運作等方面的信息
D.定期編制并向基金投資者呈報基金的所有報告
18.以下關于合伙型股權投資基金的稅收制度說法，錯誤的是( )。
A.在實務中，如果合伙人本身為合伙企業，則需要在企業層面納稅
B.合伙型基金的生產經營所得和其他所得，由合伙人分別繳納所得稅
C.如果合伙協議未對分配比例進行約定也無法協商一致，且無法確定合伙人的出資比例，由合伙人平均分配、分擔計算應納稅所得額
D.合伙企業的生產經營所得和其他所得，包括合伙企業分配給所有合伙人的所得和企業當年留存的所得(利潤)
19.關于完全重置成本法，下列表述錯誤的是( )。
A.綜合貶值只考慮有形損耗(物質的)
B.待評估資產價值等于重置全價減去綜合貶值
C.重置成本法是用待評估資產的重置全價減去其各種貶值后的差額作為該項資產價值的評估方法
D.待評估資產價值等于重置全價乘以綜合成新率
20.創業投資基金主要以( )方式投資于( )的被投資企業。
A.參股;具有較大增長潛力
B.參股;價值被低估
C.控股;具有較大增長潛力
D.控股;價值被低估
1.答案：D
解析：我國股權投資基金管理機構開展基金募集行為，需要在中國證券投資基金業協會登記成為基金管理人。基金銷售機構參與股權投資基金募集活動需滿足除 A 選項兩個要求外還需接受基金管理人委托。故本題選 D 選項。
2.答案：D
解析：在投資階段，基金管理機構將資金投向被投資企業。這一階段主要包括項目開發與初審、立項、簽署投資備忘錄、盡職調查、投資決策、簽訂投資協議、投資交割等環節。故本題選 D 選項。
3.答案：D
解析：管理人內部控制的主要控制活動要求股權投資基金管理人應當建立完善的財產分離制度、崗位分離制度、重要業務部門和崗位的物理隔離等。故本題選D 選項。
4.答案：B
解析：在股權投資基金運行期間，投資者關系管理一般包含如下內容：(1)基金管理人召集基金年度會議;(2)基金管理人發布定期報告;(3)基金管理人告知重大事項;(4)基金管理人反饋投資者的需求。故本題選 B 選項。
5.答案：B
解析：會長、副會長組成會長會議，會長、專職副會長、秘書長、副秘書長組成會長辦公會。故本題選 B 選項。
6.答案：A
解析：溢價增資后，公司注冊資本為 100÷80%=125 萬元，20%股權的注冊資本為 125×20%=25 萬元。故本題選 A 選項。
7.答案：A
解析：股權投資基金管理人應具備至少 2 名高級管理人員，其中應當包括負責合規風控的高級管理人員。故本題選 A 選項。
8.答案：D
解析：股權投資基金增值服務包括協助完善規范的公司治理架構、協助建立規范的財務管理體系、為企業提供管理咨詢服務、協助進行后續再融資工作、協助上市及并購整合、提供人才專家等外部關系網絡。故本題選 D 選項。
9.答案：D
解析：股權投資基金在投資后階段信息獲取的主要渠道包括參與被投資企業股東大會(股東會)、董事會、監事會，關注被投資企業經營狀況，日常聯絡和溝通工作。故本題選 D 選項。
10.答案：B
解析：中國證券投資基金業協會是我國股權投資基金的自律組織，依法對股權投資基金業開展行業自律，協調行業關系，提供行業服務，促進行業發展。故本題選 B 選項。
11.答案：D
解析：自行確定符合豁免國有股轉持義務條件的創投機構或引導基金要將相關資料及時在中國投資協會股權和創業投資專業委員會官網或中國證券投資基金業協會官網“信息公示”欄目向社會進行公示，公示期不少于 20 個工作日，接受社會監督。故本題選 D 選項。
12.答案：B
解析：競業禁止條款確保其董事或其他高管不得兼職與本公司業務有競爭的職位，同時不得在離職后一段時期內加入與本公司有競爭關系的公司或從事與本公司有競爭關系的業務。故本題選 B 選項。
13.答案：B
解析：新三板掛牌股票的轉讓方式主要包括做市轉讓和協議轉讓。故本題選 B選項。
14.答案：D
解析：基金的投資范圍、投資策略和投資限制由基金管理人和投資者共同商定， 并在基金合同中明確列示。故本題選 D 選項。
15.答案：B
解析：內部收益率體現了投資人投資資金的時間價值;已分配收益倍數體現了投資人現金的回收情況，Ⅱ、Ⅳ錯誤。故本題選 B 選項。
16.答案：D
解析：清算的主要程序：(1)基金終止后，由基金清算小組(清算人)統一接管基金資產;(2)基金清算小組(清算人)對基金資產進行清理和確認;(3)對基金資產進行評估和變現;(4)處理與清算有關的未了結事務;(5)清繳所欠稅款;(6)清理債權債務;(7)制定并披露清算報告;(8)對基金資產進行分配。故此題選 D 選項。
17.答案：D
解析：基金管理人的職責主要包括：(1)擬訂和實施投資方案，并對被投資企業進行投資后管理;(2)積極參與制定被投資企業發展戰略，為被投資企業提供增值服務;(3)定期或者不定期向基金投資者披露基金經營運作等方面的信息;(4)定期編制并向基金投資者呈報基金的財務報告。故本題選 D 選項。
18.答案：A
解析：在實務中，有限合伙型基金通常根據稅法的相關規定，由基金代扣代繳自然人投資者的個人所得稅。如果合伙人本身為合伙企業，則同樣按照先分后稅的原則，下一層合伙人為納稅義務人。故本題選 A 選項。
19.答案：A
解析：綜合貶值包括有形損耗(物質的)和無形損耗(技術的)等，A 選項錯誤。故此題選 A 選項。
20.答案：A
解析：創業投資基金主要以參股方式投資于具有較大增長潛力的被投資企業; 并購基金側重于通過投資于價值被低估的企業，獲取被投資企業的控制權，進而對被投資企業進行重整，以此提升被投資企業的價值，從而實現投資收益。故本題選 A 選項。
