基金從業(yè)資格考試《私募股權(quán)投資基金基礎(chǔ)知識(shí)》章節(jié)知識(shí)點(diǎn)匯總第六章 股權(quán)投資基金的投資后管理。基金從業(yè)取證班教材精講，鞏固核心考點(diǎn)>>

1.投資后管理，是指股權(quán)投資基金與被投資企業(yè)投資交割之后，基金管理人積極參與被投資企業(yè)的管理，對(duì)被投資企業(yè)實(shí)施項(xiàng)目監(jiān)控并提供各項(xiàng)增值服務(wù)的一系列活動(dòng)。在投資交割之后直到項(xiàng)目退出之前都屬于投資后管理的期間，在整個(gè)股權(quán)投資過程中持續(xù)時(shí)間最長(zhǎng)、花費(fèi)精力最多。

2.投資后管理的內(nèi)容：對(duì)被投資企業(yè)進(jìn)行的項(xiàng)目跟蹤與監(jiān)控活動(dòng);為被投資企業(yè)提供的增值服務(wù)。

3.投資后管理的作用：管理和防范投資風(fēng)險(xiǎn)、提升被投資企業(yè)自身價(jià)值、協(xié)助被投資企業(yè)利用資本市場(chǎng)。

4.投資機(jī)構(gòu)一般通過各種渠道和方式獲取被投資企業(yè)的信息，參與投資后管理：參加被投資企業(yè)股東大會(huì)(股東會(huì))、董事會(huì)、監(jiān)事會(huì);關(guān)注被投資企業(yè)經(jīng)營(yíng)狀況;日常聯(lián)絡(luò)與溝通工作。

5.項(xiàng)目跟蹤與監(jiān)控的經(jīng)營(yíng)指標(biāo)：與收入、利潤(rùn)、增長(zhǎng)率等主要企業(yè)經(jīng)營(yíng)指標(biāo)高度正相關(guān)。

6.項(xiàng)目跟蹤與監(jiān)控中需要重點(diǎn)關(guān)注的管理事項(xiàng)主要包括：公司戰(zhàn)略與業(yè)務(wù)發(fā)展定位、經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)控制情況、股東關(guān)系與公司治理情況、高層管理人員盡職與異動(dòng)情況、重大業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)問題、危機(jī)事件處理情況等。

7.項(xiàng)目跟蹤與監(jiān)控的主要方式：跟蹤協(xié)議條款執(zhí)行情況、監(jiān)控被投資企業(yè)的各類經(jīng)營(yíng)指標(biāo)與財(cái)務(wù)狀況、參與被投資企業(yè)的公司治理。

8.增值服務(wù)在投資機(jī)構(gòu)的投資運(yùn)作流程中處于重要的地位，貫穿投資后管理的整個(gè)環(huán)節(jié)，對(duì)投資機(jī)構(gòu)和被投資企業(yè)都具有重要價(jià)值。企業(yè)價(jià)值增長(zhǎng)是一切股東獲益的本源。

9.增值服務(wù)的主要內(nèi)容包括：協(xié)助完善規(guī)范的公司治理架構(gòu)、協(xié)助建立規(guī)范的財(cái)務(wù)管理體系、為企業(yè)提供管理咨詢服務(wù)、協(xié)助進(jìn)行后續(xù)再融資工作、協(xié)助上市及并購(gòu)整合、提供人才專家等外部關(guān)系網(wǎng)絡(luò)。