2018年基金從業(yè)《證券投資基金基礎(chǔ)知識(shí)》專項(xiàng)習(xí)題沖刺：概念和特點(diǎn)。區(qū)分各種概念各種定義，掌握各種產(chǎn)品的特點(diǎn)。基金章節(jié)精選+考前演練>>
1. 下列關(guān)于我國(guó)股權(quán)投資基金的說(shuō)法中，正確的是()。
A.通常具有低風(fēng)險(xiǎn)、低預(yù)期收益的特點(diǎn)
B.主要投資于上市公司股票
C.只能非公開募集
D.投資期限較短
答案：C
解析：在我國(guó)，目前股權(quán)投資基金只能以非公開方式募集。
2. 下列屬于股權(quán)投資基金特點(diǎn)的有()。
Ⅰ 投資期限較長(zhǎng)
Ⅱ 專業(yè)性強(qiáng)
Ⅲ 流動(dòng)性差
Ⅳ 投資收益波動(dòng)性較為平穩(wěn)
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B.Ⅲ、Ⅳ
C.Ⅱ、Ⅲ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
答案：A
解析：股權(quán)投資基金特點(diǎn)主要包括：投資期限較長(zhǎng)、流動(dòng)性較差，投資后管理投入資源較多，專業(yè)性較強(qiáng)，收益波動(dòng)性較高。
3. 關(guān)于中小微創(chuàng)業(yè)企業(yè)的發(fā)展和融資需求特征包括()。
Ⅰ 信息不對(duì)稱比較嚴(yán)重
Ⅱ 創(chuàng)業(yè)成功的確定性較高
Ⅲ 科技型中小微創(chuàng)業(yè)企業(yè)的資產(chǎn)結(jié)構(gòu)中無(wú)形資產(chǎn)占比較高
Ⅳ 中小微創(chuàng)業(yè)企業(yè)的融資需求不強(qiáng)
A.Ⅰ、Ⅲ
B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅲ、Ⅳ
答案：A
解析：中小微創(chuàng)業(yè)企業(yè)通常具有以下的發(fā)展和融資需求特征：①信息不對(duì)稱比較嚴(yán)重;②創(chuàng)業(yè)成功的不確定性較高;③科技型中小微創(chuàng)業(yè)企業(yè)的資產(chǎn)結(jié)構(gòu)中無(wú)形資產(chǎn)占比較高;④中小微創(chuàng)業(yè)企業(yè)的融資需求呈現(xiàn)階段性特征。
4. 廣義的股權(quán)投資基金概念包括()。
Ⅰ 并購(gòu)?fù)顿Y基金
Ⅱ 股權(quán)投資基金
Ⅲ 不動(dòng)產(chǎn)投資基金
Ⅳ 開放式基金
A.Ⅰ、Ⅱ、IV
B.Ⅲ、IV
C.Ⅰ、Ⅱ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
答案：D
解析：廣義的股權(quán)投資基金概念包含并購(gòu)?fù)顿Y基金、不動(dòng)產(chǎn)投資基金、股權(quán)投資基金等品種。
5. 股權(quán)投資基金的政府監(jiān)管相對(duì)于行業(yè)自律、內(nèi)部控制和社會(huì)力量監(jiān)督，具有()特征。
A.權(quán)威性
B.法定性和強(qiáng)制性
C.個(gè)性化
D.合法性
答案：B
解析：股權(quán)投資基金的政府監(jiān)管相對(duì)于行業(yè)自律、內(nèi)部控制和社會(huì)力量監(jiān)督，具有法定性和強(qiáng)制性特征。
6. 下列關(guān)于公司型基金的說(shuō)法中，錯(cuò)誤的是()。
A.公司型基金的參與主體主要為投資者和基金管理人
B.我國(guó)公司型基金的法律依據(jù)為《中華人民共和國(guó)公司法》
C.通過(guò)訂立信托契約的形式設(shè)立的股權(quán)投資基金
D.公司法人實(shí)體可采取有限責(zé)任公司或股份有限公司兩種形式
答案：C
解析：公司型基金是指投資者依據(jù)公司法，通過(guò)出資形成一個(gè)獨(dú)立的公司法人實(shí)體，由公司法人實(shí)體自行或委托專業(yè)基金管理人進(jìn)行管理的股權(quán)投資基金。
7. 下列關(guān)于信托(契約)型基金的說(shuō)法中，錯(cuò)誤的是()。
A.信托(契約)型基金是指通過(guò)訂立信托契約的形式設(shè)立的股權(quán)投資基金，其本質(zhì)是公司型基金
B.信托(契約)型基金的參與主體主要為基金投資者、基金管理人及基金托管人
C.信托(契約)型基金的法律依據(jù)為《中華人民共和國(guó)信托法》等
D.信托(契約)型基金不具有獨(dú)立的法人地位
答案：A
解析：信托(契約)型基金是指通過(guò)訂立信托契約的形式設(shè)立的股權(quán)投資基金，其本質(zhì)是信托型基金。信托(契約)型基金不具有法律實(shí)體地位。
8. 下列關(guān)于人民幣股權(quán)投資基金和外幣股權(quán)投資基金的說(shuō)法中，錯(cuò)誤的是()。
A.內(nèi)資人民幣股權(quán)投資基金是指中國(guó)國(guó)籍自然人或根據(jù)中國(guó)法律注冊(cè)成立的公司、企業(yè)或其他經(jīng)濟(jì)組織依據(jù)中國(guó)法律在中國(guó)境內(nèi)發(fā)起設(shè)立的主要以人民幣對(duì)中國(guó)境內(nèi)非公開交易股權(quán)進(jìn)行投資的股權(quán)投資基金
B.外資人民幣股權(quán)投資基金是指外國(guó)投資者或外國(guó)投資者與根據(jù)中國(guó)法律注冊(cè)成立的公司、企業(yè)或其他經(jīng)濟(jì)組織依據(jù)中國(guó)法律在中國(guó)境內(nèi)發(fā)起設(shè)立的主要以人民幣對(duì)中國(guó)境內(nèi)非公開交易股權(quán)進(jìn)行投資的股權(quán)基金
C.外幣股權(quán)投資基金是指依據(jù)中國(guó)境外的相關(guān)法律在中國(guó)境外設(shè)立，主要以外幣對(duì)中國(guó)境內(nèi)的企業(yè)進(jìn)行投資的股權(quán)投資基金
D.我國(guó)股權(quán)投資基金業(yè)在發(fā)展早期以人民幣股權(quán)投資基金為主
答案：D
解析：我國(guó)股權(quán)投資基金業(yè)在發(fā)展早期以外資人民幣股權(quán)投資基金和外幣股權(quán)投資基金為主。
9. 具體來(lái)說(shuō)，杠桿收購(gòu)基金的投資對(duì)象通常不具有的特征為()。
A.擁有堅(jiān)實(shí)的抵押資產(chǎn)基礎(chǔ)
B.資產(chǎn)負(fù)債率較低
C.資本性支出較高
D.資產(chǎn)可剝離
答案：C
解析：具體來(lái)說(shuō)，杠桿收購(gòu)基金的投資對(duì)象通常具有以下特征：處于成熟行業(yè);有強(qiáng)勁、穩(wěn)固的市場(chǎng)地位;有穩(wěn)定、可預(yù)測(cè)的現(xiàn)金流;擁有堅(jiān)實(shí)的抵押資產(chǎn)基礎(chǔ);資產(chǎn)負(fù)債率較低;資本性支出較低;有減少開支的潛力;資產(chǎn)可剝離。
10. 公司型基金主要特點(diǎn)有()。
Ⅰ 公司在很多國(guó)家比合伙企業(yè)、契約結(jié)構(gòu)有著更悠久的歷史和更為健全的法律環(huán)境，進(jìn)而使這些國(guó)家的公司有著更完整的組織結(jié)構(gòu)和更規(guī)范的管理系統(tǒng)，可以有效降低運(yùn)作風(fēng)險(xiǎn)
Ⅱ 公司型基金是獨(dú)立的企業(yè)法人，可以通過(guò)借款來(lái)籌集資金，這在合伙型基金和信托(契約)型基金中往往不可行
Ⅲ 公司的有限責(zé)任，意味著全體股東承擔(dān)有限責(zé)任
Ⅳ 有利于避免雙重納稅
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
C.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
答案：B
解析：公司型基金主要有以下特點(diǎn)：第一，公司在很多國(guó)家比合伙企業(yè)、契約結(jié)構(gòu)有著更悠久的歷史和更為健全的法律環(huán)境，進(jìn)而使這些國(guó)家的公司有著更完整的組織結(jié)構(gòu)和更規(guī)范的管理系統(tǒng)，可以有效降低運(yùn)作風(fēng)險(xiǎn)。第二，公司型基金是獨(dú)立的企業(yè)法人，可以通過(guò)借款來(lái)籌集資金，這在合伙型基金和信托(契約)型基金中往往不可行。第三，公司的有限責(zé)任，意味著全體股東承擔(dān)有限責(zé)任。
